تحلیل هفتگی وال استریت، هفته 4 بازار سال 2023

بازار وال استریت،  در هفته 4  بازار سال 2023 ، روند صعودی و مثبتی را تجربه کرد و کلیت بازار سهام وال استریت در یک هفته گذشته با رشد همراه بوده است. در گزارش این هفته روند شاخص ها و اتفاقات مهم در هفته گذشته را بررسی می کنیم.

نقشه بازار

شاخص S&P 500  در روز جمعه با 2.47 درصد رشد در هفته به 4070.56 واحد بسته شد. این پیشرفت به شروع مثبت کلی شاخص معیار در سال جدید می افزاید. S&P 500 اکنون در سه هفته از چهار هفته اول سال 2023 افزایش داشته است.

سرمایه گذاران در طول هفته دوباره به سهام رشدی بازگشتند و شرکت های مصرف کننده و شرکت های فناوری بیشترین جهش را داشتند. فعالان بازار پیش از اولین جلسه کمیته سیاست پولی فدرال رزرو در هفته آینده، موقعیت های خود را جمع کردند و در سهام خریدند. انتظار می رود بانک مرکزی به طور گسترده ای نرخ بهره را به 25 واحد افزایش دهد و اجماع عمومی بر این است که افزایش تهاجمی نرخ بهره فدرال رزرو اکنون از جدول خارج شده است.

از 11 بخش S&P 500، 9 بخش این هفته در فضای سبز به پایان رسیدند که در راس آنها بخش های سنگین وزن، Consumer Discrectionary و فناوری اطلاعات بودند. شرکت های خدمات شهری و مراقبت های بهداشتی دو بازنده بودند. در زیر نقشه شاخص S&P500 را مشاهده می‌کنید.

Earning season

فصل سود سه ماهه چهارم در همه سیلندرها در حال اجرا است و 143 شرکت در S&P 500 گزارش داده اند. بر اساس گزارش Refinitiv، 67.8 درصد از آنها انتظارات خیابان را شکست داده اند که کمی بهتر از میانگین بلندمدت 66 درصدی است، اما بسیار کمتر از نرخ 76 درصدی در چهار فصل گذشته است.

تحلیلگران اکنون می بینند که درآمد کل S&P 500 نسبت به سال قبل 2.9 درصد کاهش یافته است، در مقایسه با کاهش خفیف 1.6 درصدی سالانه که در 1 ژانویه مشاهده شد،

هفته شاهد شروع فصل درآمد سه ماهه چهارم بود. نتایج بسیاری از شرکت‌های بزرگ منتشر شده است و عمدتاً ترکیبی بوده است. بخش فناوری گزارش‌هایی را از سوی شرکت‌هایی مانند مایکروسافت (MSFT)، IBM (IBM) و اینتل (INTC) مشاهده کرد که هر سه سرمایه‌گذار ناامیدکننده بودند. از سوی دیگر، شماره ها و راهنمایی های سازنده خودروهای الکتریکی تسلا (TSLA) مورد تشویق قرار گرفت.

Dow 30 components 3M (MMM)، Verizon (VZ)، Travelers (TRV)، Johnson & Johnson (JNJ)، بوئینگ (BA)، Visa (V)، American Express (AXP) و Chevron (CVX) از دیگر شرکت‌ها بودند. تا نتایج خود را گزارش کنند.

سهام شرکت اینتل (NASDAQ:INTC) پس از ارائه پیش‌بینی‌های سود ناگوار از سوی سازنده تراشه، 6.4 درصد سقوط کرد.

شرکت شورون (NYSE:CVX) رکورد سود سال 2022 را ثبت کرد، اما درآمد سه ماهه چهارم آن کمتر از انتظارات بود و سهام را 4.4 درصد کاهش داد.

شرکت‌های پرداخت رقیب American Express Co (NYSE:AXP) و Visa Inc (NYSE:V) نتایج اجماع‌کننده‌ای را گزارش کردند که نگرانی‌ها از کاهش تقاضای مصرف‌کننده را کاهش داد. سهام در آنجا به ترتیب 10.5% و 3.0% جهش کردند.

در هفته آینده، فصل درآمدها حتی شلوغ‌تر خواهد شد و نام‌های معروفی مانند اپل (AAPL)، آمازون (AMZN)، متا (META) و آلفابت (GOOG) (GOOGL) در دسترس خواهند بود.

اخبار اقتصادی مهم در این هفته

وال استریت روز جمعه پیشرفت کرد و پایان یک هفته دشوار را نشان داد که در آن داده‌های اقتصادی و راهنمای درآمد شرکت‌ها حاکی از کاهش تقاضا و همچنین انعطاف‌پذیری اقتصادی در آستانه نشست سیاست‌های پولی هفته آینده فدرال رزرو بود.

هر سه شاخص عمده سهام ایالات متحده، جلسه را به رنگ سبز به پایان رساندند و نزدک، با قدرت گرفتن از سهام مگاکاپ، بیشترین افزایش را تجربه کرد.

در طول هفته اطلاعات اقتصادی زیادی وجود داشت. تورم مخارج مصرف شخصی اصلی در ماه دسامبر تعدیل شد که باعث تقویت احساسات شد.

با این حال، داده‌های تولید همچنان به نشانه‌هایی از کندی در اقتصاد اشاره می‌کند، به طوری که شاخص PMI جهانی S&P گلوبال کامپوزیت برای هفتمین ماه متوالی انقباض در فعالیت‌های تجاری را نشان داد و نظرسنجی تولیدی ریچموند فدرال رزرو ژانویه بدتر از حد انتظار بود.

در همین حال، برآورد اولیه برای رشد تولید ناخالص داخلی سه ماهه چهارم ایالات متحده قوی‌تر از حد انتظار بود، اما کاهشی را نسبت به سه ماهه سوم نشان داد. علاوه بر این، تعداد آمریکایی‌هایی که برای درخواست‌های هفتگی بیکاری ثبت نام کرده‌اند به پایین‌ترین حد در 9 ماه گذشته رسیده است که همچنان به انعطاف‌پذیری در بازار کار اشاره می‌کند.

گزارش مخارج مصرف شخصی مورد انتظار وزارت بازرگانی (PCE) تا حد زیادی مطابق با اجماع بود که نشان دهنده کاهش تقاضا و کاهش تورم است – که دقیقا همان چیزی است که افزایش نرخ بهره محدود کننده فدرال رزرو برای انجام آن در نظر گرفته شده است.

سرمایه گذاران همچنین از طریق شاخص اعتماد سرمایه گذاران خیابان ایالتی بالاتر برای ژانویه، کاهش عدم اطمینان کسب و کار در مورد درآمد، افزایش بیش از حد انتظار در سفارشات کالاهای بادوام در دسامبر، و افزایش فروش خانه های جدید در دسامبر و فروش خانه های معلق در دسامبر، تجزیه و تحلیل کردند.

تحلیل شاخص S&P500

ابتدا نگاهی به تحلیل هفته گذشته داشته باشیم:

طبق پیش بینی هفته گذشته که انتظار کمی صعود را داشتیم، با توجه به جلسه‌ی فدرال رزرو و باران دیتاهایی که منتشر می‌شود، دو سناریو موجود است که یا یک اصلاحی در کوتاه مدت داشته باشیم ، یا با تاثیر اخبار روند صعودی را در پیش بگیریم. توجه داشته باشید که روند بلند مدت همچنان صعودی پیش بینی می‌شود.